多因素致鋼價看漲 逾2億元大單搶籌18只鋼鐵股[附股]
中鋼協最新數據顯示，2013年8月份下旬全國重點鋼企粗鋼日均產量174.02萬噸，旬環比增長0.07%；預估8月份下旬全國粗鋼日均產量211.92萬噸，旬環比增長0.05%。同時稍早數據顯示，借7月份鋼材價格反彈之際，全國86家重點統計鋼鐵企業扭虧為盈，當月實現利潤23億元，銷售收入利潤率0.77%，為今年以來最高利潤率。
值得注意的是，今年1月份至6月份全國86家大中型鋼企合計盈利22.67億元，平均銷售利潤僅為0.13%；其中，1月份至5月份利潤呈逐月下滑態勢，6月份更是出現全行業虧損，單月虧損額高達6.99億元。
受此消息刺激，沉寂許久的鋼鐵板塊近期開始受到市場的關注。9月份以來截至昨日，鋼鐵板塊累計上漲8.67%，而昨日更是大漲2.13%。
具體來看，9月份以來截至昨日，可交易的33只鋼鐵股全部實現上漲。其中，杭鋼股份(32.14%)、安陽鋼鐵(17.75%)、山東鋼鐵(17.16%)、馬鋼股份(17.16%)區間累計漲幅居前。
從資金流向來看，9月份以來截至昨日，有18只鋼鐵股呈現資金凈流入態勢，共計資金凈流入2.35億元。其中，山東鋼鐵(4862.7萬元)、南鋼股份(3011.23萬元)、新興鑄管(2749.52萬元)等個股區間資金凈流入超2000萬元。
對此，有分析人士表示，近期支撐鋼鐵板塊上漲的因素不少。首先，上周澳大利亞礦石發貨量大幅增加，表明新增產能正式進入釋放周期，未來鋼價相對礦價弱勢地位將改觀，鋼鐵在產業鏈利潤占比將提升，鋼價及鋼鐵盈利的彈性也將有所恢復。其次，社會庫存繼續下降，其中板材庫存創7月份以來最高降幅，而近期汽車、家電行業的采購量上升較為明顯，板材類需求的淡旺季切換率先啟動。最后，受近期軍工等概念股強勢上漲，帶動鋼鐵板塊跑贏大盤。
招商證券表示，宏觀環境積極轉好，下游需求旺季即將到來以及礦價堅挺都將成為鋼價后期看漲的推力。隨著鋼價上漲，前期有所收縮的產能再次釋放概率較大，三季度季末粗鋼日均產量或再創新高。同時鋼企盈利總體回升，9月份、10月份受需求提振，鋼廠提價動力充足，預計這兩個月盈利將好于8月份。
從投資主線來看，華泰證券表示，鋼鐵行業很難擺脫周期性約束，建議從市凈率及調整幅度來選擇左側交易時機，一些相對低估值的個股，在防守性上具備吸引力，如寶鋼股份、大冶特鋼、新興鑄管、本鋼板材。另外，需重點關注“天然氣+軍工”題材的結構性投資機會，個股包括玉龍股份、常寶股份、久立特材、金洲管道、鋼研高納、撫順特鋼。 |
